a16z, 150억 달러 메가펀드 조성…AI·블록체인·국방 스타트업에 집중 투자

미국 실리콘밸리를 대표하는 벤처캐피털 안드리센 호로위츠(a16z)가 역대 최대 규모인 150억 달러(약 21조 6,000억 원)의 신규 펀드를 조성하며 본격적인 투자 확장에 나섰다. 이번 자금은 인공지능(AI), 블록체인 등 첨단 기술 스타트업뿐 아니라, 미국 정부의 전략적 이해를 뒷받침할 국방 및 보안 관련 벤처에도 집중 투입될 예정이다.

a16z는 이번 모금에서 성장 펀드에 67억 5,000만 달러, ‘아메리칸 다이나미즘(American Dynamism)’ 프로젝트에 11억 7,600만 달러, 애플리케이션과 인프라 펀드에 각각 17억 달러씩을 확보했다. 이 외에도 바이오·헬스 펀드에 7억 달러, 기타 전략 펀드에 30억 달러를 배정해 자금을 세분화했다.

이번 결정은 북미 스타트업 투자 규모가 역대 최대치를 기록한 2025년의 상승세를 반영한 것이다. 크런치베이스에 따르면 2025년 한 해 동안 북미 지역 스타트업은 총 2,800억 달러(약 403조 2,000억 원)를 유치했으며, 이는 전년 대비 무려 46% 늘어난 수치다. 그중에서도 AI 산업이 전체 투자금의 상당수를 차지했다는 분석이 나온다.

a16z는 2025년 단일 해 기준 전 세계에서 두 번째로 활발한 포스트 시드 투자사로 이름을 올렸다. 크런치베이스 데이터에 따르면 해당 해에만 최소 165건 이상의 투자를 성사시킨 것으로 나타났으며, 대표적으로는 생산성 AI ‘Cursor’를 개발한 애니스피어(Anysphere), 법률 테크 유니콘 하비(Harvey), AI 연구소 세이프 슈퍼인텔리전스(Safe Superintelligence), 음성 AI 스타트업 일레븐랩스(ElevenLabs), 감시 솔루션 기업 플록 세이프티(Flock Safety) 등이 포트폴리오에 포함됐다.

특히 이번 펀드 조성은 2017년 이후 벤처캐피털 산업 전반이 가장 위축됐던 시기를 벗어나기 위한 강한 시그널로 해석된다. 사모펀드 및 벤처 연구 업체 피치북(Pitchbook)과 미국 벤처캐피털협회(NVCA)가 공동 집계한 예비 데이터에 따르면 지난 1년간 벤처펀드 신규 조성이 크게 위축된 것으로 확인됐다.

회사 공동 창업자이자 제너럴 파트너로 활동 중인 벤 호로위츠(Ben Horowitz)는 블로그를 통해 이번 펀드의 목적을 명확히 설명했다. 그는 “미국이 향후 100년간 기술 패권을 유지하려면 AI와 암호화 기술에서 승리해야 하며, 이를 교육, 방위, 공공 안전 그리고 보건·생명과학 분야에 연결시켜 실제 가치로 환원해야 한다”고 강조했다. 특히 그는 “국가적 번영을 이끄는 기술의 주도권은 미국이 반드시 가져야 하며, 정부도 이를 적극 채택하고 활용하는 것이 중요하다”고 덧붙였다.

a16z는 과거 에어비앤비, 코인베이스, 슬랙, 옥타, 핀터레스트, 리프트 등 성공적인 상장 기업 배출 사례를 다수 보유하고 있으며, 이제는 투자 활동을 미국의 기술 주권과 전략 산업 육성으로 한층 확대하고 있다. 벤처 자본이 단순한 수익 도구가 아니라, 국가 전략 도구로 진화하고 있다는 평가가 나오는 이유다.