SK하이닉스, 나스닥 ADR 상장 추진…45조원 대규모 투자 예고

SK하이닉스가 미국 나스닥 상장을 추진하는 미국주식예탁증서(ADR)의 거래 개시 목표일을 7월 10일로 잡고, 최대 45조4천500억원 규모의 신주 발행에 나섰다. 국내 대표 반도체 기업이 미국 자본시장에서 대규모 자금을 조달해 생산능력 확대와 첨단 공정 투자에 속도를 내겠다는 구상이다.

SK하이닉스는 24일 공시를 통해 ADR 상장을 위해 전체 발행주식의 약 2.5%에 해당하는 신주를 발행할 예정이라고 밝혔다. ADR은 한국 기업 주식을 미국 투자자가 현지 증시에서 쉽게 사고팔 수 있도록 만든 예탁증서다. 해외 투자자 접근성을 높여 기업가치를 더 넓은 시장에서 평가받을 수 있다는 점에서, 이번 상장은 단순한 자금 조달을 넘어 글로벌 투자 기반을 넓히는 의미도 갖는다.

회사가 확보하려는 자금은 구체적인 수요예측 결과에 따라 최종 확정되지만, 사용처는 비교적 분명하다. 용인 반도체 클러스터 1기 팹(반도체 생산공장), 청주 P&T7 어드밴스드 패키징 팹, 기계장치 등 건설과 시설투자에 투입할 계획이다. 최근 인공지능 반도체와 고대역폭메모리(HBM) 수요가 빠르게 늘면서 메모리 반도체 업계는 생산설비 확충이 경쟁력과 직결되는 상황이다. 이런 흐름 속에서 SK하이닉스도 대규모 선제 투자에 필요한 실탄 확보에 나선 것으로 풀이된다.

상장 절차는 한국과 미국에서 동시에 진행된다. SK하이닉스는 한국 증권거래소에 증권신고서를, 미국 증권거래위원회(SEC)에 등록신고서를 제출할 계획이다. 증권신고서 효력이 발생하면 기관투자자를 대상으로 한 수요예측과 공모가 확정, 해외 설명회(로드쇼) 등 본격적인 공모 절차가 이어진다. 미국과 유럽, 아시아의 글로벌 기관투자자를 상대로 투자설명에 나설 것으로 알려졌으며, 모든 준비가 마무리되면 미국시간 7월 10일 나스닥에서 거래가 시작될 예정이다. 다만 실제 일정은 한미 감독당국의 심사와 승인 과정에 따라 달라질 수 있다.

SK하이닉스는 앞서 3월 25일 SEC에 ADR 상장을 위한 공모 등록신청서를 제출하며 상장 작업에 착수한 바 있다. 회사는 이번 나스닥 상장을 계기로 글로벌 시장에서 기업가치를 다시 평가받고, 새로 유입되는 자금으로 반도체 설비 투자를 한층 강화할 수 있을 것으로 기대하고 있다. 여기에 연내 구체적인 주주환원 방안도 내놓겠다고 밝힌 만큼, 이번 상장은 투자 확대와 주주가치 제고를 함께 추진하는 신호로 받아들여진다. 이 같은 흐름은 앞으로 국내 반도체 기업들이 미국 시장을 활용해 자금을 조달하고 글로벌 투자자 저변을 넓히는 움직임으로 이어질 가능성이 있다.