체인널리시스 “신규 진입 47%, 2020년 상위 10% 수준 경보 기준 적용”

김미래 기자

2026.05.28 (목) 17:20

체인널리시스는 2026년 암호화폐 업계에 새로 진입한 조직의 47%가 2020년 기준 업계 상위 10% 수준의 엄격한 경보 기준을 적용하고 있다고 밝혔다.

직접 모니터링은 고도화됐지만 간접 자금 흐름 감시는 여전히 격차가 남아 있어 업계의 다음 과제로 지목된다고 전했다.

체인널리시스 “신규 진입 47%, 2020년 상위 10% 수준 경보 기준 적용” / TokenPost.ai

체인널리시스가 2026년 암호화폐 업계에 새로 합류한 조직의 약 47%가, 5년 전 기준으로는 ‘업계 최상위’로 평가받을 만큼 엄격한 경보 기준을 적용하고 있다고 밝혔다. 규제 강화와 해킹 위협이 커지면서, 크립토 업계의 ‘컴플라이언스’가 빠르게 고도화되고 있다는 분석이다.

체인널리시스는 수요일 공개한 보고서 예고편에서 경보 심각도, 탐지 민감도, 최소 달러 탐지 기준이 전반적으로 강화됐다고 설명했다. 2020년만 해도 업계의 10%만이 최고 수준의 기준을 충족했지만, 올해 새로 들어온 기업들 가운데 상당수가 이미 그 수준에 도달했다는 것이다. 특히 직접 추적, 즉 알려진 불법 자금이 곧바로 유입되는 경우의 모니터링은 업계 전반에서 비슷한 수준으로 맞춰졌지만, 중간 주소를 거쳐 들어오는 ‘간접 모니터링’에서는 여전히 격차가 남아 있다고 지적했다.

이 같은 변화는 규제 압박과 범죄 리스크가 동시에 커진 영향으로 풀이된다. 체인널리시스에 따르면 북한 연계 해커는 2025년에만 약 20억달러 규모의 암호화폐 손실을 유발한 것으로 추정된다. 거래소와 기관들은 갈수록 정교해지는 자금세탁과 해킹에 대응하기 위해 탐지 기준을 높이고 있지만, 라자루스 등 불법 자금의 우회 경로를 걸러내는 능력은 아직 충분히 균일하지 않다는 평가가 나온다.

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체인널리시스는 “업계가 직접 노출에는 상당히 전문화됐지만, 간접 위험을 같은 수준으로 다루고 있다고 보기는 어렵다”고 짚었다. 랜섬웨어, 사기 조직, 다크넷 시장처럼 위험도가 높은 범주는 간접 경보 기준이 직접 기준보다 10배에서 20배까지 높게 설정되는 경우가 많아, 범죄자들이 이를 악용할 여지가 있다는 설명이다. 결국 이번 보고서는 암호화폐 업계가 ‘성숙기’로 들어서고 있음을 보여주지만, 동시에 간접 자금 흐름에 대한 방어력은 여전히 다음 과제로 남아 있음을 시사한다.

기사요약 by TokenPost.ai 🔎 시장 해석 2026년 신규 진입 기업의 약 47%가 과거 상위 10% 수준의 엄격한 컴플라이언스 기준을 적용하면서, 암호화폐 업계 전반의 규제 대응 수준이 빠르게 상향 평준화됨 규제 압박과 대형 해킹(연 20억달러 규모)이 시장 구조를 ‘고위험-고감시’ 환경으로 변화시킴 직접 자금 추적 역량은 산업 표준에 근접했지만, 간접 자금 흐름 탐지는 여전히 기관별 편차 존재 💡 전략 포인트 거래소 및 서비스 선택 시 ‘간접 자금 추적 능력’이 핵심 리스크 판단 기준으로 부상 컴플라이언스 수준이 높은 플랫폼일수록 장기 생존 가능성과 규제 리스크 대응력이 높음 오탐 증가 및 이용자 불편(KYC 강화 등)도 함께 증가할 가능성 고려 필요 보안·준법 인프라 투자 기업은 향후 기관 자금 유입에서 유리한 위치 확보 가능 📘 용어정리 경보 기준: 의심 거래를 탐지하기 위한 민감도 및 금액 기준 설정 직접 모니터링: 불법 주소와 직접 연결된 거래를 즉시 탐지하는 방식 간접 모니터링: 여러 중간 주소를 거친 자금 흐름까지 추적하는 분석 방식 컴플라이언스: 법적 규제 및 자금세탁 방지 기준을 준수하는 체계